กองทุนเปิด แอล เอช โกลบอล อิควิตี้
เน้นลงทุนในหุ้น ผ่านกองทุนหลัก GMO Quality Investment Fund รูปแบบ Passive (อ้างอิงดัชนี) ป้องกันความเสี่ยง FX เกือบทั้งหมด • มีค่าธรรมเนียมซื้อ 1.5% • รับเงินคืน T+4
NAV ล่าสุด
15.6077
2026-07-31
มูลค่าทรัพย์สินสุทธิ
12 ล้านบาท
ข้อมูลล่าสุดที่มี
ระดับความเสี่ยงของกองทุน
6
ระดับ 6 จาก 8
ค่าธรรมเนียมรวม (เก็บจริง)
2.339%
ค่าใช้จ่ายทั้งหมด
1 วัน
+0.88%
1 สัปดาห์
+2.66%
1 เดือน
+0.47%
3 เดือน
+4.36%
6 เดือน
+3.62%
1 ปี
+13.93%
5 ปี
-
สูงสุด
+11.21%
+13.93%(+1.9089)
ผลตอบแทนจาก NAV ต่อหน่วย ไม่รวมเงินปันผล
ผลตอบแทนรายเดือน
| ประเภทค่าธรรมเนียม | ตามหนังสือชี้ชวน | เก็บจริง |
|---|---|---|
| การจัดการ (Management Fee) | 2.5% | 1.8% |
| ค่าธรรมเนียมการขาย (Front-end Fee) | 2.5% | 0% |
| ค่าธรรมเนียมการรับซื้อคืน (Back-end Fee) | 2.5% | 0% |
| ค่าธรรมเนียมการสับเปลี่ยนเข้า (Switching In Fee) | 2.5% | 0% |
| ค่าธรรมเนียมการสับเปลี่ยนออก (Switching Out Fee) | 2.5% | 0% |
| ค่าใช้จ่ายทั้งหมด (Total Fee and Expense) | 5% | 2.339% |
รายการข้างต้นแสดงอัตราเพดานตามหนังสือชี้ชวน และอัตราเรียกเก็บจริงงวดล่าสุดเมื่อมีข้อมูล
กองทุนจะเน้นลงทุนในหน่วยลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศที่มีนโยบายลงทุนในตราสารทุนทั่วโลก (หรือ “กองทุนหลัก (Master fund)”) โดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ ซึ่งกองทุนหลักที่กองทุนจะลงทุนคือกองทุน GMO Quality Investment Fund (“กองทุนหลัก”) ซึ่งกองทุนดังกล่าวได้จดทะเบียนในประเทศไอร์แลนด์ (Ireland) และอยู่ภายใต้ UCITS ทั้งนี้ กองทุนจะลงทุนในหน่วยลงทุนของกองทุนหลักในชนิดหน่วยลงทุน “Class USD” สกุลเงินดอลล่าร์สหรัฐฯ (USD) ซึ่งจัดตั้งและจัดการโดย Waystone Management Company (IE) Limited และบริหารการลงทุนโดย Grantham, Mayo, Van Otterloo & Co. LL (GMO LLC)
กองทุน GMO Quality Investment Fund (กองทุนหลัก) มีนโยบายลงทุนในตราสารทุนและหลักทรัพย์ที่เกี่ยวข้องกับตราสารทุนที่ผู้จัดการการลงทุนเชื่อว่ามีคุณภาพสูง กองทุนอาจลงทุนในตราสารทุนของบริษัทต่าง ๆ ที่มีการจดทะเบียนหรือมีการซื้อขายในตลาดที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลของทางการ (Regulated Markets) ทั่วโลก รวมถึงลงทุนในประเทศตลาดเกิดใหม่ (Emerging Market Countries)
กองทุนหลักอาจพิจารณาลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) เพื่อป้องกันความเสี่ยง (Hedging) จากอัตราแลกเปลี่ยน (Foreign Exchange Rate Risk) ตามดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน (ระหว่างร้อยละ 0 - 105 ของมูลค่าเงินลงทุนในต่างประเทศ)
ทั้งนี้ บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิในการเปลี่ยนแปลงชนิดของหน่วยลงทุน (Share Class) และ/หรือสกุลเงินที่จะลงทุนอื่นใด ตามความเหมาะสม เพื่อประโยชน์ในการบริหารจัดการให้เป็นไปตามวัตถุประสงค์ของกองทุน โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว ทั้งนี้ การเปลี่ยนแปลงดังกล่าวจะคำนึงถึงและรักษาประโยชน์ของผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นสำคัญ
สำหรับการลงทุนในประเทศของกองทุนเปิด แอล เอช โกลบอล อิควิตี้ กองทุนอาจเข้าทำธุรกรรมการซื้อโดยมีสัญญาขายคืน (reverse repo) และ/หรือธุรกรรมประเภทการให้ยืมหลักทรัพย์ (securities lending) รวมถึงอาจลงทุนในหรือมีไว้ซึ่งตราสารหนี้ที่มีอันดับความน่าเชื่อถือต่ำกว่าที่สามารถลงทุนได้ (non–investment grade) และตราสารหนี้ที่ไม่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือ (Unrated) รวมทั้งตราสารทุนที่ไม่ได้จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ (Unlisted Securities) นอกจากนี้ อาจพิจารณาลงทุนทั้งในและต่างประเทศ ในเงินฝากธนาคาร ตราสารแห่งหนี้ ตราสารกึ่งหนี้กึ่งทุน ใบสำคัญแสดงสิทธิ และ/หรือหน่วย private equity ตามประกาศสำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. รวมถึง หลักทรัพย์ และ/หรือทรัพย์สินอื่นหรือการหาดอกผลโดยวิธีอื่นตามที่ระบุไว้ในโครงการ และ/หรือตามที่คณะกรรมการ ก.ล.ต. หรือ สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกำหนดหรือให้ความเห็นชอบ ทั้งนี้ กองทุนจะไม่ลงทุนในตราสารที่มีสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแฝง (Structured Note)
กองทุนเปิด แอล เอช โกลบอล อิควิตี้ จะลงทุนในกองทุน GMO Quality Investment Fund (“กองทุนหลัก”) ในรูปสกุลเงินดอลล่าร์สหรัฐ (USD) ซึ่งอาจมีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน (Foreign Exchange Rate Risk) ดังนั้น กองทุนจึงอาจลงทุนหรือมีไว้ซึ่งสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivative) โดยมีวัตถุประสงค์เพื่อป้องกันความเสี่ยง (Hedging) ตามดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน ซึ่งจะพิจารณาจากสภาวะของตลาดการเงินในขณะนั้น และปัจจัยอื่นที่เกี่ยวข้อง เช่น ปัจจัยทางเศรษฐกิจ การเมือง การเงินและการคลัง เป็นต้น เพื่อคาดการณ์ทิศทางแนวโน้มของค่าเงิน ในกรณีที่คาดการณ์ว่าค่าเงินดอลล่าร์สหรัฐ (USD) มีแนวโน้มอ่อนค่าลง ผู้จัดการกองทุนอาจพิจารณาลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเพื่อป้องกันความเสี่ยงด้านอัตราแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศในสัดส่วนที่ค่อนข้างมาก แต่หากในกรณีที่ค่าเงินดอลล่าร์สหรัฐ (USD) มีแนวโน้มแข็งค่าขึ้น ผู้จัดการกองทุนอาจพิจารณาไม่ลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเพื่อป้องกันความเสี่ยงด้านอัตราแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ หรืออาจลงทุนในสัดส่วนน้อย อย่างไรก็ตามหากผู้จัดการกองทุนพิจารณาว่าการป้องกันความเสี่ยงอัตราแลกเปลี่ยนอาจไม่เป็นไปเพื่อประโยชน์ของผู้ถือหน่วยลงทุน หรือทำให้ผู้ถือหน่วยลงทุนเสียประโยชน์ที่อาจได้รับ ผู้จัดการกองทุนอาจไม่ป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนก็ได้ นอกจากนี้การทำธุรกรรมป้องกันความเสี่ยงดังกล่าวอาจมีต้นทุนซึ่งทำให้ผลตอบแทนของกองทุนโดยรวมลดลงจากต้นทุนที่เพิ่มขึ้น
อนึ่ง ในกรณีที่บริษัทจัดการไม่สามารถเข้าลงทุนในกองทุน GMO Quality Investment Fund (“กองทุนหลัก”) ในรูปสกุลเงินดอลล่าร์สหรัฐ (USD) หรือกรณีที่บริษัทจัดการพิจารณาเห็นว่าการลงทุนในกองทุนดังกล่าวซึ่งเป็นกองทุนหลักไม่เหมาะสมอีกต่อไป เช่น เกิดความผันผวนอันเนื่องมาจากการเปลี่ยนแปลงทางเศรษฐกิจ การเมือง การเงินตลาดทุน หรือเกิดภัยพิบัติ หรือภาวะสงคราม และ/หรือกรณีที่กองทุนหลักดังกล่าวมีการเปลี่ยนแปลงบริษัทจัดการลงทุน หรือผู้จัดการกองทุน หรือเปลี่ยนแปลงนโยบายการลงทุน การบริหารจัดการ และ/หรือผลตอบแทนของกองทุนหลักไม่เป็นไปตามที่คาดไว้ และ/หรือผู้จัดการกองทุนเห็นว่าการลงทุนในกองทุนอื่นมีความเหมาะสมกว่า และ/หรือมีโอกาสให้ผลตอบแทนดีกว่า หรือความผันผวนต่ำกว่า และ/หรือเมื่อพบว่าการบริหารจัดการของกองทุนหลักขัดกับหลักเกณฑ์ของสำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. และ/หรือมีการกระทำความผิดร้ายแรง โดยหน่วยงานกำกับดูแลในประเทศนั้น ๆ เป็นผู้ให้ความเห็น และ/หรือการลงทุนในกองทุนหลักจะทำให้บริษัทจัดการปฎิบัติไม่เป็นไปตามหลักเกณฑ์การลงทุนในหน่วย CIS บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิที่จะนำเงินไปลงทุนในกองทุนรวมต่างประเทศอื่น ที่มีนโยบายการลงทุนสอดคล้องกับวัตถุประสงค์ ของกองทุนเปิด แอล เอช โกลบอล อิควิตี้ โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว ทั้งนี้ บริษัทจัดการจะปิดประกาศให้ทราบล่วงหน้าไม่น้อยกว่า 15 วัน ทั้งนี้ การเปลี่ยนแปลงดังกล่าวจะคำนึงถึงและรักษาประโยชน์ของผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นสำคัญ
บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิเปลี่ยนแปลงประเภทและลักษณะพิเศษของกองทุนรวมในอนาคตเป็น Fund of Funds หรือลงทุนโดยตรงในต่างประเทศ โดยไม่ทำให้ระดับความเสี่ยงของการลงทุน (risk spectrum) เพิ่มขึ้น ทั้งนี้ ให้เป็นดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน โดยขึ้นกับสถานการณ์ตลาด และต้องเป็นไปเพื่อประโยชน์สูงสุดของผู้ถือหน่วยลงทุน
อนึ่ง บริษัทจัดการจะดำเนินการแจ้งผู้ถือหน่วยลงทุนล่วงหน้าไม่น้อยกว่า 15 วัน โดยวิธี เช่น ส่งหนังสือ / email หรือปิดประกาศให้ทราบล่วงหน้า ณ สำนักงานของบริษัทจัดการและผู้สนับสนุนการขายและรับซื้อคืนหน่วยลงทุน และประกาศในเว็บไซต์ของบริษัทจัดการก่อนดำเนินการเปลี่ยนแปลงการลงทุนดังกล่าว
ในกรณีที่กองทุนต่างประเทศ (กองทุนปลายทาง) มีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ มีการลงลดลงในลักษณะ ดังต่อไปนี้
(1) มูลค่าทรัพย์สินสุทธิ ณ วันใดวันหนึ่งลดลง > 2/3 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนปลายทาง หรือ
(2) ยอดรวมของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ ลดลงในช่วงระยะเวลา 5 วันทำการใดติดต่อกันคิดเป็นจำนวน > 2/3 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนปลายทาง
บริษัทจัดการจะดำเนินการตามหลักเกณฑ์และวิธีการที่สํานักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ประกาศกําหนด ดังนี้
การดำเนินการ
ระยะเวลาดำเนินการ
1 แจ้งเหตุที่กองทุนปลายทางมีมูลค่าทรัพย์สินลดลง พร้อมแนวทางการดำเนินการของบริษัทจัดการ ให้สำนักงาน ก.ล.ต. และผู้ถือหน่วยลงทุนทราบ (แนวทางการดำเนินการดังกล่าวต้องคำนึงถึงประโยชน์ที่ดีที่สุดของผู้ถือหน่วยโดยรวม)
ภายใน 3 วันทำการนับแต่วันที่มีการเปิดเผยข้อมูลของกองทุนปลายทาง
ที่ปรากฏเหตุ
2 เปิดเผยข้อมูลเกี่ยวกับการดำเนินการตาม ข้อ (1) ต่อผู้ลงทุนทั่วไป
(ดำเนินการให้บุคลากรที่เกี่ยวข้องเปิดเผยข้อมูลดังกล่าวด้วย)พร้อม ข้อ (1)
3 ปฏิบัติตามแนวทางการดำเนินการตาม ข้อ (1)
ภายใน 60 วันนับแต่วันที่มีการเปิดเผยข้อมูลของกองทุนปลายทางที่ปรากฏเหตุ
4 รายงานผลการดำเนินการตาม ข้อ (3) ให้สำนักงาน ก.ล.ต. ทราบ
ภายใน 3 วันทำการนับแต่วันที่ดำเนินการตาม ข้อ (3) แล้วเสร็จ
ในการคำนวณสัดส่วนการลงทุนของกองทุนจะไม่นับช่วงระยะเวลา ดังนี้
ทั้งนี้ การคำนวณสัดส่วนการลงทุนของกองทุนต้องคำนึงถึงประโยชน์ของผู้ลงทุนเป็นสำคัญ
สรุปสาระสำคัญของกองทุนหลัก
ชื่อกองทุนกองทุน GMO Quality Investment Fund จดทะเบียนจัดตั้งในประเทศไอร์แลนด์ (Ireland) ภายใต้กฎหมายของประเทศไอร์แลนด์ และ UCITS ซึ่งจัดตั้งและจัดการโดย Waystone Management Company (IE) Limited และบริหารการลงทุนโดย Grantham, Mayo, Van Otterloo & Co. LL (GMO LLC)
วัตถุประสงค์การลงทุนกองทุน GMO Quality Investment Fund มีวัตถุประสงค์เพื่อแสวงหาผลตอบแทนทั้งหมด ผ่านจากการลงทุนในตราสารทุนของบริษัทต่าง ๆ และหลักทรัพย์ที่เกี่ยวข้องกับตราสารทุนที่ผู้จัดการการลงทุนเชื่อว่ามีคุณภาพสูง กองทุนอาจลงทุนในตราสารทุนของบริษัทต่าง ๆ ที่มีการจดทะเบียนหรือมีการซื้อขายในตลาดที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลของทางการ (Regulated Markets) ทั่วโลก รวมถึงลงทุนในประเทศตลาดเกิดใหม่ (Emerging Market Countries) ในสัดส่วนไม่เกินร้อยละ 20 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน
กองทุนไม่ได้แสวงหาการจัดสรรการลงทุนให้สอดคล้องหรือพยายามควบคุมความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องให้สอดคล้องกับดัชนี S&P 500, ดัชนี MSCI ACWI หรือดัชนี หรือเกณฑ์มาตรฐานอื่น ๆ
นโยบายการลงทุนกองทุน GMO Quality Investment Fund มีนโยบายการลงทุนเพื่อแสวงหาผลตอบแทนทั้งหมด ผ่านการลงทุนในตราสารทุนและหลักทรัพย์ที่เกี่ยวข้องกับตราสารทุน โดยผู้จัดการการลงทุนเชื่อว่ามีคุณภาพสูง ซึ่งบริษัทที่มีคุณภาพสูงมักเป็นบริษัทที่ผู้จัดการการลงทุนเชื่อว่าเป็นบริษัทที่จะสามารถดำเนินธุรกิจและให้ผลตอบแทนจากการลงทุนในอดีตในระดับสูงตาม และจะใช้กระแสเงินสดจากการลงทุนคืนให้แก่ผู้ถือหุ้น ผ่านการจ่ายเงินปันผล การซื้อหุ้นคืน หรือกลไกอื่น ๆ โดยกองทุนอาจลงทุนในหลักทรัพย์ในบริษัทที่จดทะเบียนหรือซื้อขายในตลาดที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลของทางการ (Regulated Markets) ทั่วโลก
ในการคัดเลือกหลักทรัพย์เข้ากองทุน ผู้จัดการการลงทุนใช้วิธีการลงทุนผสมผสานกัน และอาจพิจารณาทั้งสองปัจจัย โดยขึ้นอยู่กับความสามารถในการทำกำไร ความมั่นคงของกำไร การใช้ประโยชน์ และข้อมูลทางการเงินอื่น ๆ ที่เปิดเผยต่อสาธารณะ และปัจจัยการพิจาณา โดยอิงจากการประเมินความสามารถในการทำกำไร การจัดสรรเงินทุน ความยั่งยืนเมื่อเทียบกับการแข่งขัน และโอกาสในการเติบโตในอนาคต ที่ผู้จัดการการลงทุนอาจอาศัยวิธีการประเมินมูลค่า เช่น การวิเคราะห์กระแสเงินสดคิดลดและการทวีคูณของราคาต่อรายได้ รายรับ มูลค่าตามบัญชี หรือตัวชี้วัดพื้นฐานอื่น ๆ นอกจากนี้ผู้จัดการการลงทุนอาจพิจารณาเกณฑ์ ESG (สิ่งแวดล้อม สังคม และการกำกับดูแล) ร่วมด้วย ตลอดจนรูปแบบของการซื้อขาย เช่น การเคลื่อนไหวของราคาหรือความผันผวนของหลักทรัพย์หรือกลุ่มหลักทรัพย์
ในบางครั้งกองทุนอาจมีความเสี่ยงที่สำคัญต่อประเภทสินทรัพย์ อุตสาหกรรม ภาคส่วน ประเทศ ภูมิภาค สกุลเงินหรือผู้ออกหลักทรัพย์ กองทุนอาจลงทุนในหลักทรัพย์ของบริษัทที่มีมูลค่าตามราคาตลาดใดก็ได้ ปัจจัยที่ผู้จัดการการลงทุนพิจารณาและวิธีการลงทุนที่ใช้สามารถเปลี่ยนแปลงได้ตลอดเวลา ผู้จัดการการลงทุนไม่ได้บริหารจัดการกองทุนหรือควบคุมความเสี่ยงของกองทุนที่เกี่ยวข้องกับหลักทรัพย์ใด ๆ ในดัชนีหรือเกณฑ์มาตรฐานก็ได้
กองทุนอาจลงทุนในหุ้นสามัญ (common stocks) ใบสำคัญแสดงสิทธิ American Depository Receipts (ADRs), European Depository Receipts (EDRs) and Global Depository Receipts (GDRs) และ หลักทรัพย์ที่เกี่ยวข้อง เช่น หลักทรัพย์แปลงสภาพ (convertibles securities), หุ้นบุริมสิทธิ (preferred stocks), income trusts, royalty trusts, MLPs, กองทุนรวมอีทีเอฟ (ETFs), ทรัสต์เพื่อการลงทุนในอสังหาริมทรัพย์ (REITs), หุ้นเพิ่มทุน (private placements), สิทธิ (rights) และใบสำคัญแสดงสิทธิ (warrants) รวมถึงกองทุนอีทีเอฟ (ETFs) ที่อยู่ภายใต้การกำกับของ UCITS
นอกจากนี้กองทุนอาจถือเงินสดและลงทุนในตราสารหนี้ที่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือของตราสารอยู่ในอันดับที่สามารถลงทุนได้ (Investment Grade) และตราสารหนี้ที่มีอันดับความน่าเชื่อถือต่ำกว่าที่สามารถลงทุนได้ (non – investment grade) และ/หรือตราสารหนี้ที่ไม่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือ (Unrated Securities) ในสัดส่วนไม่เกินร้อยละ 20 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน
กองทุนอาจลงทุนในประเทศตลาดเกิดใหม่ (Emerging Market Countries) ในสัดส่วนไม่เกินร้อยละ 20 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน และอาจลงทุนในทรัสต์เพื่อการลงทุนในอสังหาริมทรัพย์ (REITs) ในสัดส่วนไม่เกินร้อยละ 15 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน
กองทุนอาจใช้สัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) เพื่อป้องกันความเสี่ยงและเพื่อเพิ่มประสิทธิภาพการบริหารในการลงทุน
บริษัทจัดการ (Asset Management Company)Waystone Management Company (IE) Limitedผู้จัดการการลงทุน (Investment Managers)Grantham, Mayo, Van Otterloo & Co. LL (GMO LLC)ผู้ดูแลผลประโยชน์/ผู้เก็บรักษาทรัพย์สินState Street Custodial Services (Ireland) Limitedสกุลเงินดอลล่าร์สหรัฐฯ (US Dollar)วันที่จัดตั้งกองทุน10 พฤศจิกายน 2553วันทำการซื้อขายหน่วยลงทุนทุกวันทำการอายุกองทุนไม่กำหนดนโยบายการจ่ายเงินปันผลไม่มีค่าธรรมเนียมManagement fee ไม่เกินร้อยละ 0.48 ต่อปีIndexMSCI WorldAlternate IndexS&P 500 (Net)ISIN CodesIE00B3SBSR82BloombergGMOQIDQ ID EQUITYแหล่งข้อมูลกองทุนหลักhttps://www.gmo.com/asia/product-index-page/equities/quality-strategy/quality-investment-fund---dqf/หมายเหตุ :
สรุปสาระสําคัญของกองทุนหลักข้างต้นได้ถูกคัดเลือกมาเฉพาะส่วนที่สําคัญและแปลมาจากต้นฉบับภาษาอังกฤษ ดังนั้น ในกรณีที่มีความแตกต่างหรือไม่สอดคล้องจากเนื้อหาต้นฉบับภาษาอังกฤษ ให้ถือตามต้นฉบับภาษาอังกฤษเป็นหลัก
ความเสี่ยงจากการปฏิบัติการของกองทุน
ความเสี่ยงด้านการลงทุน (Investment Risk)
ไม่สามารถรับประกันได้ว่ากองทุนจะบรรลุวัตถุประสงค์การลงทุน ผู้สนใจลงทุนควรศึกษาข้อมูลในหนังสือชี้ชวนทั้งหมดและปรึกษากับที่ปรึกษาก่อนที่จะลงทุน หลักทรัพย์ที่มีความเสี่ยงเหมาะกับนักลงทุนที่สามารถรับความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องได้เท่านั้น การประเมินโอกาสในการลงทุนของผู้จัดการการลงทุนไม่อาจพิสูจน์ได้ว่าถูกต้อง ไม่สามารถรับประกันได้ว่าการลงทุนหรือกลยุทธ์การซื้อขายใด ๆ ที่ผู้จัดการการลงทุนใช้กับกองทุนจะประสบความสำเร็จ และเนื่องจากการเก็งกำไรของการลงทุนและกลยุทธ์การซื้อขายของกองทุน อาจทำให้ผู้ลงทุนอาจสูญเสียเงินลงทุนอย่างมีนัยสำคัญ รวมถึงการสูญเสียเงินลงทุนทั้งหมด มูลค่าหุ้นอาจขึ้นหรือลงตามมูลค่าเงินทุนของหลักทรัพย์ที่แต่ละกองทุนลงทุน อาจมีความผันผวน รายได้จากการลงทุนของแต่ละกองทุนจะขึ้นอยู่กับรายได้ที่ได้รับจากหลักทรัพย์ที่กองทุนถืออยู่หักด้วยค่าใช้จ่ายที่เกิดขึ้น ดังนั้น รายได้จากการลงทุนของแต่ละกองทุนอาจมีความผันผวนตามการเปลี่ยนแปลงของค่าใช้จ่ายดังกล่าวหรือรายได้
การบริหารจัดการและความเสี่ยงด้านปฏิบัติการ (Management and Operational Risk)
กองทุนมีความเสี่ยงด้านการจัดการเนื่องจากต้องอาศัยผู้จัดการการลงทุนเพื่อให้บรรลุเป้าหมายวัตถุประสงค์การลงทุน แต่ละกองทุนมีความเสี่ยงเรื่องของเทคนิคการลงทุนของผู้จัดการการลงทุน (ซึ่งอาจเป็นปัจจัยพื้นฐาน ปริมาณ หรือทั้งสองอย่างรวมกัน) อาจไม่สามารถให้ผลลัพธ์ที่ต้องการได้และทำให้กองทุนได้รับความสูญเสียอย่างมีนัยสำคัญ ความสำเร็จของกองทุนจะขึ้นอยู่กับความสามารถของผู้จัดการการลงทุนในการซื้อ (long positions) ที่มีประสิทธิภาพเหนือกว่าการขาย (short positions) ได้อย่างถูกต้อง และเพื่อลดความเสี่ยงของกองทุนผ่านสถานะซื้อ (long positions) และ/หรือขาย (short positions) ได้อย่างมีประสิทธิภาพ ผู้จัดการการลงทุนอาจล้มเหลวในการใช้อนุพันธ์โดยเลือกที่จะป้องกันความเสี่ยงหรือไม่ป้องกันความเสี่ยงในเวลาที่เสียเปรียบ นอกจากนี้ กองทุนยังสามารถให้ผลลัพธ์ที่สอดคล้องกับความผันผวนที่คาดว่าจะเกิดขึ้นภายในรอบปี แต่กลับประสบกับระยะเวลาที่สั้นลง มีความผันผวนสูงขึ้นอย่างเห็นได้ชัด
ความเสี่ยงด้านตลาด – ตราสารทุน ( Market Risk – Equities)
ในกรณีที่กองทุนลงทุนในตราสารทุน กองทุนจะมีความเสี่ยงที่ราคาตลาดของตราสารทุนจะลดลง ที่การลดลงอาจเนื่องมาจากปัจจัยที่ส่งผลกระทบต่อผู้ออกตราสาร เช่น ประสิทธิภาพในการจัดการที่ไม่ดีของผู้ออกตราสาร หรือความต้องการสินค้าหรือบริการที่ลดลง หรือปัจจัยที่มีผลกระทบต่ออุตสาหกรรมเฉพาะ เช่น ความต้องการลดลง การขาดแคลนแรงงานหรือวัตถุดิบ หรือต้นทุนการผลิตที่เพิ่มขึ้น การลดลงยังอาจเป็นผลมาจากสภาวะตลาดทั่วไปที่ไม่เกี่ยวข้องกับบริษัทหรืออุตสาหกรรมโดยเฉพาะ เช่นสภาพเศรษฐกิจที่เลวร้ายที่เกิดขึ้นจริงหรือที่รับรู้ การเปลี่ยนแปลงแนวโน้มทั่วไปสำหรับรายได้ของบริษัท การเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยหรือสกุลเงิน หรือความเชื่อมั่นของนักลงทุนโดยทั่วไป ตราสารทุนโดยทั่วไปก็มีความผันผวนของราคาอย่างมีนัยสำคัญ และราคาในตลาดอาจลดลงอย่างรวดเร็วหรือไม่สามารถคาดเดาได้ ถ้ากองทุนลงทุนในตราสารทุนที่ผู้จัดการการลงทุนเชื่อว่ามีค่าน้อยกว่ามูลค่ายุติธรรมขั้นพื้นฐาน (หรือมูลค่าที่แท้จริง) กองทุนจะมีความเสี่ยงที่ราคาตลาดของตราสารทุนจะไม่เพิ่มขึ้นหรือจะลดลงเนื่องจากการประเมินที่ไม่ถูกต้องของผู้จัดการการลงทุนเกี่ยวกับงานพื้นฐานของตราสารทุน (หรือมูลค่าที่แท้จริง) ราคาตลาดของตราสารทุนที่ซื้อขายด้วยจำนวนทวีคูณที่สูงของกำไรปัจจุบัน มักจะมีความอ่อนไหวต่อการเปลี่ยนแปลงในการคาดการณ์รายได้ในอนาคตมากกว่าราคาตลาดของตราสารทุนที่ซื้อขายทวีคูณที่ต่ำกว่า
ความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน (Currency Risk)
ความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนคือความเสี่ยงที่ความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนจะส่งผลเสียต่อมูลค่าตลาดของการลงทุนของกองทุน ความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนรวมถึงความเสี่ยงของสกุลเงินที่กองทุนลงทุนการซื้อขาย ที่กองทุนได้รับรายได้หรือที่กองทุนมีสถานะซื้อขาย ความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนยังรวมถึงความเสี่ยงที่สกุลเงินที่กองทุนทำการป้องกันความเสี่ยงที่มูลค่าลดลงเมื่อเทียบกับสกุลเงินที่ถูกป้องกันความเสี่ยง ซึ่งกองทุนอาจตระหนักถึงการขาดทุนทั้งการป้องกันความเสี่ยงและสกุลเงินที่ถูกป้องกันความเสี่ยง
ความเสี่ยงด้านการเปลี่ยนแปลงตลาดจากรูปแบบเดิมเป็นรูปแบบใหม่และความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ (Market Disruption and Geopolitical Risk)
แต่ละกองทุนมีความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์และเหตุการณ์อื่น ๆ (เช่น สงครามและการก่อการร้าย) จะมีผลกระทบต่อตลาดหลักทรัพย์และส่งผลเสียต่อเศรษฐกิจและตลาดโลก ส่งผลให้มูลค่าของการลงทุนของกองทุนเปลี่ยนแปลงอย่างกะทันหันหรือมีนัยสำคัญในอุปทานหรือราคาของสินค้าโภคภัณฑ์หรืออื่น ๆ ข้อมูลทางเศรษฐกิจ อาจมีสาระสำคัญและมีผลกระทบที่ไม่คาดคิดต่อทั้งตลาดหลักทรัพย์โลกและแต่ละประเทศ ภูมิภาค ภาคส่วน บริษัทหรืออุตสาหกรรมต่าง ๆ
ความเสี่ยงของการลงทุนในบริษัทขนาดเล็ก (Small Company Risk)
บริษัทที่มีมูลค่าตามราคาตลาดน้อยกว่ามักจะมีสายผลิตภัณฑ์ ตลาด หรือการเงินที่จำกัด ความเข้มแข็งในการแข่งขันน้อยกว่าบริษัทขนาดใหญ่ ประสบการณ์ในการบริหารงานน้อยกว่าบริษัทขนาดใหญ่ นอกจากนี้ หลักทรัพย์ของบริษัทขนาดเล็กจะไม่แพร่หลาย จำนวนครั้งและปริมาณในการซื้อขายน้อยกว่า และราคาในตลาดก็มักจะผันผวนมากกว่าหลักทรัพย์ของบริษัทที่มีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดสูงกว่า ความเสี่ยงด้านตลาดและความเสี่ยงด้านสภาพคล่องโดยปกติจะถูกประกาศไว้สำหรับบริษัทเหล่านี้
ความเสี่ยงด้านการลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives Risk)
แต่ละกองทุนอาจลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าซึ่งเป็นสัญญาทางการเงินที่มีมูลค่าขึ้นอยู่กับหรือได้มาจากมูลค่าของสินทรัพย์อ้างอิง (เช่น หลักทรัพย์ สินค้าโภคภัณฑ์ หรือสกุลเงิน) อัตราอ้างอิง (เช่น อัตราดอกเบี้ย อัตราแลกเปลี่ยนเงินตรา หรืออัตราเงินเฟ้อ) หรือดัชนีต่าง ๆ สัญญาซื้อขายล่วงหน้าเกี่ยวข้องกับความเสี่ยงนั้น มูลค่าอาจไม่เปลี่ยนแปลงตามที่คาดไว้เมื่อเทียบกับการเปลี่ยนแปลงมูลค่าของสินทรัพย์ อัตรา หรือดัชนี สัญญาซื้อขายล่วงหน้ารวมถึงแต่ไม่จำกัดเพียงสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (futures contracts, forward contracts) สัญญาซื้อขายล่วงหน้าสกุลเงิน (currency contracts), สัญญาแลกเปลี่ยน (swap contracts), สัญญาส่วนต่าง (contracts for differences), สิทธิ์ในการซื้อขายหลักทรพย์ (options on securities) และดัชนี (indices), สิทธิ์ในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (options on futures contracts) สิทธิ์ในสัญญาแลกเปลี่ยน อัตราดอกเบี้ยสูงสุด ส่วนต่างการซื้อคืนแบบย้อนกลับ ข้อตกลง และสัญญาการซื้อขายหลักทรัพย์นอกตลาดหลักทรัพย์ (Over-the-counter (OTC)) อื่น ๆ ปัจจัยความเสี่ยงและประเด็นเกี่ยวกับการใช้สัญญาซื้อขายล่วงหน้า ที่ผู้ลงทุนควรทำความเข้าใจก่อนตัดสินใจลงทุนในกองทุน
การใช้สัญญาซื้อขายล่วงหน้าเกี่ยวข้องกับความเสี่ยงที่นอกเหนือไปจากและอาจมากกว่าความเสี่ยงของลงทุนในหลักทรัพย์โดยตรง โดยเฉพาะอย่างยิ่งการใช้สัญญาการซื้อขายล่วงหน้านอกตลาดหลักทรัพย์ (Over-the-counter (OTC)) ทำให้เกิดความเสี่ยงด้านคู่สัญญาที่จะไม่สามารถหรือไม่เต็มใจที่จะชำระเงินตามกำหนดเวลาหรือภาระผูกพัน โดยทั่วไปสัสัญญาการซื้อขายล่วงหน้านอกตลาดหลักทรัพย์ (Over-the-counter (OTC)) จะสามารถปิดสถานะหรือโอนสถานะกับสัญญาที่ได้ความยินยอมของอีกฝ่ายเท่านั้น หากคู่สัญญาผิดนัดกองทุนก็จะยังคงมีการเยียวยาตามสัญญาแต่ไม่อาจบังคับใช้ได้ เนื่องจากสัญญาการซื้อขายล่วงหน้านอกตลาดหลักทรัพย์ (Over-the-counter (OTC)) แต่ละรายการมีการเจรจาเป็นรายบุคคล คู่สัญญาอาจตีความเงื่อนไขสัญญา (เช่น คำจำกัดความของการผิดนัดชำระหนี้) แตกต่างไปจากกองทุน และหากเป็นเช่นนั้น กองทุนอาจตัดสินใจที่จะไม่ดำเนินการเรียกร้องต่อคู่สัญญาเพื่อหลีกเลี่ยงค่าใช้จ่ายและความไม่แน่นอนของการดำเนินคดีทางกฎหมาย กองทุนจึงอาจได้ไม่สามารถรับการชำระเงินได้ซึ่ งผู้จัดการการลงทุนเชื่อว่าเป็นหนี้สินของกองทุนภายใต้สัญญาการซื้อขายล่วงหน้านอกตลาดหลักทรัพย์ (Over-the-counter (OTC)) สัญญาหรือการจ่ายเงินเหล่านั้นอาจล่าช้าหรือกระทำได้ก็ต่อเมื่อกองทุนได้รับค่าใช้จ่ายแล้วเท่านั้น
ความเสี่ยงด้านการลงทุนกระจุกตัว (Focused Investment Risk)
ความเสี่ยงโดยรวมสามารถลดลงได้ตามความหลากหลายทางภูมิศาสตร์หรืออุตสาหกรรม และเพิ่มขึ้นได้โดยการมุ่งเน้นการลงทุนที่กระจุกตัวในประเภทสินทรัพย์ ภาค อุตสาหกรรม ผู้ออก สกุลเงิน ประเทศ หรือภูมิภาค (หรือภาคส่วนภายในประเทศหรือภูมิภาค) ที่อยู่ภายใต้ปัจจัยเสี่ยงเดียวกันหรือคล้ายคลึงกัน และกองทุนที่มีการลงทุนที่มีความสัมพันธ์กันอย่างใกล้ชิดด้านราคา จะมีความเสี่ยงโดยรวมมากกว่ากองทุนที่ลงทุนหลากหลายมากขึ้นหรือราคาไม่สัมพันธ์กันมากนัก
เหมาะสำหรับผู้ลงทุนประเภทบุคคลธรรมดา เปิดโอกาสให้ผู้ลงทุนรับรายได้จากส่วนต่างจากการลงทุน (Capital Gain) และสะสมผลประโยชน์จากการลงทุน (Total return) รวมถึงได้รับสิทธิประโยชน์ทางภาษี หากปฏิบัติตามหลักเกณฑ์ วิธีการและเงื่อนไขที่กรมสรรพากรกำหนด และ/หรือกฎหมายที่เกี่ยวข้อง
เหมาะสำหรับผู้ลงทุนประเภทบุคคลธรรมดา เปิดโอกาสให้ผู้ลงทุนรับรายได้สม่ำเสมอจากเงินปันผล รวมถึงได้รับสิทธิประโยชน์ทางภาษี หากปฏิบัติเป็นไปตามเกณฑ์/เงื่อนไขที่กรมสรรพากรกำหนดและ/หรือกฎหมายที่เกี่ยวข้อง
เหมาะสำหรับผู้ลงทุนที่ทำรายการผ่านช่องทางอิเล็กทรอนิกส์ของบริษัทจัดการ รวมถึงกลุ่มผู้ลงทุนอื่นที่บริษัทจัดการประกาศเพิ่มเติมในอนาคต โดยบริษัทจัดการจะติดประกาศรายละเอียดเกี่ยวกับการเพิ่มเติมกลุ่มผู้ลงทุนอื่นดังกล่าวล่วงหน้าผ่านทางเว็บไซต์ของบริษัทจัดการไม่น้อยกว่า 7 วัน และปรับปรุงในหนังสือชี้ชวนส่วนสรุปของกองทุน