MCHINAGA

กองทุนมีนโยบายลงทุนในหน่วยลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศเพียงกองทุนเดียว (Feeder Fund) คือ Allianz Global Investors Fund - Allianz China A-Shares (กองทุนหลัก) ในชนิดหน่วยลงทุน (share class) “PT” ในสกุลเงินเหรียญดอลลาร์สหรัฐ โดยเฉลี่ยในรอบปีบัญชีไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนรวม ซึ่งกองทุนหลักจดทะเบียนจัดตั้งที่ประเทศลักเซมเบิร์กและเป็น Société d'Investissement à Capital Variable (SICAV) ซึ่งอยู่ภายใต้หลักเกณฑ์ของ UCITS (Undertakings for Collective Investment in Transferable Securities) บริหารจัดการโดย Allianz Global Investors GmbH

สำหรับเงินส่วนที่เหลือ กองทุนอาจลงทุนในหลักทรัพย์ตราสารทางการเงินอื่นๆทั้งในประเทศและต่างประเทศ เช่น ตราสารทุน ตราสารหนี้ ตราสารกึ่งหนี้กึ่งทุน เงินฝาก หรือตราสารเทียบเท่าเงินฝาก ตลอดจนหลักทรัพย์หรือทรัพย์สินอื่น หรือการหาดอกผลโดยวิธีอื่นอย่างใดอย่างหนึ่งหรือหลายอย่าง ทั้งนี้ ต้องเป็นไปตามหลักเกณฑ์ของสำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนด

บริษัทจัดการจะส่งคำสั่งซื้อขายหน่วยลงทุนของกองทุนหลักไปยังประเทศสิงคโปร์ ในรูปสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ โดยกองทุนหลักจะนำเงินดอลลาร์สหรัฐไปลงทุนในหลักทรัพย์ในรูปสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ (USD) อนึ่ง บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิที่จะพิจารณาเปลี่ยนแปลงการส่งคำสั่งซื้อขายหน่วยลงทุนของกองทุนหลักในประเทศอื่นใดนอกเหนือจากประเทศสิงคโปร์ และ/หรือเปลี่ยนแปลงสกุลเงินที่กองทุนนำไปลงทุนได้ โดยบริษัทจัดการจะคำนึงถึงประโยชน์ของผู้ถือหน่วยลงทุนเป็นสำคัญ และไม่ถือเป็นการดำเนินการที่ผิดไปจากรายละเอียดโครงการ โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว

บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิที่จะเปลี่ยนแปลงชนิดของหน่วยลงทุน และ/หรือสกุลเงินลงทุนเป็นสกุลเงินอื่นใดในภายหลังได้โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว โดยบริษัทจัดการจะคำนึงถึงประโยชน์ของกองทุนเป็นสำคัญ ทั้งนี้ บริษัทจัดการจะแจ้งให้ผู้ถือหน่วยลงทุนทราบล่วงหน้า โดยจะปิดประกาศ ณ ที่ทำการของบริษัทจัดการ และผู้สนับสนุนการขายหรือรับซื้อคืนหน่วยลงทุน (ถ้ามี) และ/หรือประกาศทาง website ของบริษัทจัดการ

กองทุนเปิดเอ็มเอฟซี ไชน่า อิควิตี้ จะลงทุนในหน่วยลงทุนของกองทุนหลักโดยใช้เงินสกุลดอลลาร์สหรัฐ และกองทุนเปิดเอ็มเอฟซี ไชน่า อิควิตี้ อาจลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) เพื่อป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนเงินตรา ตามความเหมาะสมและสภาวการณ์ในแต่ละขณะ โดยขึ้นอยู่กับดุลยพินิจที่ผู้จัดการกองทุนเห็นเหมาะสม ดังนั้น กองทุนจึงยังมีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนอยู่ ซึ่งอาจทำให้ผู้ลงทุนได้รับผลขาดทุนจากอัตราแลกเปลี่ยนหรือได้รับเงินคืนต่ำกว่าเงินลงทุนเริ่มแรกได้ อีกทั้งการทำธุรกรรมป้องกันความเสี่ยงอาจมีต้นทุน ซึ่งทำให้ผลตอบแทนของกองทุนโดยรวมลดลงจากต้นทุนที่เพิ่มขึ้น

นอกจากนี้ กองทุนเปิดเอ็มเอฟซี ไชน่า อิควิตี้ อาจลงทุนในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า (Derivatives) เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพการบริหารการลงทุน (Efficient portfolio management) ได้ เช่นการทําสัญญาฟอร์เวิร์ด และ/หรือ สัญญาสวอป ที่อ้างอิงกับอัตราแลกเปลี่ยน / ราคาตราสาร / อัตราดอกเบี้ย หรือตามที่สํานักงานคณะกรรมการ กลต. ประกาศกําหนด และอาจลงทุนในตราสารหนี้ที่มีอันดับความน่าเชื่อถือของตราสารหรือผู้ออก (issue/issuer) ต่ำกว่าที่สามารถลงทุนได้ (non-investment grade) ตราสารหนี้ที่ไม่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือ (unrated securities) ตราสารทุนที่ไม่ได้จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ (unlisted securities) และตราสารที่มีลักษณะของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแฝง (Structured Note) รวมทั้งกองทุนอาจทำธุรกรรมการให้ยืมหลักทรัพย์ (Securities lending) และ/หรือธุรกรรมการซื้อโดยมีสัญญาขายคืน (Reverse Repo) ได้ ทั้งนี้ตามหลักเกณฑ์ที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกำหนด

ในกรณีที่การลงทุนของกองทุนรวมไม่เป็นไปตามนโยบายการลงทุนตามการจัดแบ่งประเภทของกองทุน ให้บริษัทจัดการดำเนินการแก้ไขสัดส่วนการลงทุนของกองทุนรวม ให้เป็นไปตามนโยบายการลงทุนภายใน 90 วันนับแต่วันที่สัดส่วนการลงทุนของกองทุนรวมไม่เป็นไปตามนโยบายการลงทุน เว้นแต่บริษัทจัดการจะได้รับมติจากผู้ถือหน่วยลงทุนให้เปลี่ยนแปลงประเภทของกองทุนรวมภายในกำหนดเวลาดังกล่าว

ในการคำนวณสัดส่วนการลงทุนของกองทุนรวมตามการจัดแบ่งประเภทของกองทุนตามประกาศ บลจ. อาจไม่นับช่วงระยะเวลาดังนี้รวมด้วยก็ได้ ทั้งนี้ โดยต้องคำนึงถึงประโยชน์ของผู้ลงทุนเป็นสำคัญ

ในกรณีที่บริษัทจัดการเห็นว่าการลงทุนในกองทุน Allianz Global Investors Fund - Allianz China A-Shares นั้นไม่เหมาะสมอีกต่อไป เช่น เมื่อผลตอบแทนของกองทุนต่างประเทศต่ำกว่าผลตอบแทนของกองทุนต่างประเทศอื่นๆ ที่มีนโยบายการบริหารจัดการใกล้เคียงกันติดต่อกันเป็นระยะเวลานาน หรือต่ำกว่าผลตอบแทนของกองทุนต่างประเทศอื่นอย่างเห็นได้ชัด และ/หรือ เมื่อพบว่าการบริหารจัดการของกองทุนต่างประเทศดังกล่าวไม่เป็นไปตามที่ระบุหรือสัญญาไว้กับผู้ลงทุน และ/หรือ เมื่อกองทุนต่างประเทศดังกล่าวกระทำผิดร้ายแรงโดย หน่วยงานกำกับดูแลในประเทศนั้นๆ เป็นผู้ให้ความเห็น และ/หรือ เมื่อเกิดเหตุการณ์หรือคาดการณ์ได้ว่าจะเกิดการเปลี่ยนแปลงกฎระเบียบต่างๆ จนอาจส่งผลให้การลงทุนในกองทุนต่างประเทศเป็นภาระต่อผู้ลงทุนโดยเกินจำเป็น เป็นต้น บริษัทจัดการสงวนสิทธิที่จะนำเงินลงทุนไปลงทุนในหน่วยลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศอื่นที่มีนโยบายการลงทุนใกล้เคียงกัน โดยกองทุนจะดำรงอัตราส่วนการลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศ เพียงกองทุนเดียว โดยเฉลี่ยในรอบบัญชีไม่ต่ำกว่าร้อยละ 80 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุน โดยถือว่าได้รับความเห็นชอบจากผู้ถือหน่วยลงทุนแล้ว

ทั้งนี้ ในการโอนย้ายหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุนไปยังกองทุนอื่นข้างต้น บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิในการพิจารณาดำเนินการครั้งเดียวหรือหลายครั้งก็ได้ โดยการทยอยโอนย้ายเงินลงทุน จึงอาจส่งผลให้ในช่วงระยะเวลาดังกล่าวกองทุนอาจลงทุนหรือมีไว้ซึ่งหน่วยลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศมากกว่า 1 กองทุน ตามที่ระบุไว้ในโครงการข้างต้น

ในกรณีที่กองทุนมีการลงทุนในกองทุนหลักไม่น้อยกว่าร้อยละ 5 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหลัก และในกรณีที่กองทุนหลักมีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิลดลงในลักษณะใดลักษณะหนึ่งดังต่อไปนี้ บริษัทจัดการจะดำเนินการตามหลักเกณฑ์ และวิธีการที่สานักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. ประกาศกำหนด

(1) มูลค่าทรัพย์สินสุทธิ ณ วันใดวันหนึ่งลดลงเกินกว่า 2 ใน 3 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหลัก

(2) ยอดรวมของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหลักลดลงในช่วงระยะเวลา 5 วันทำการใดติดต่อกันคิดเป็นจำนวนเกินกว่า 2 ใน 3 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหลัก

ในกรณีที่กองทุนหลักมีมูลค่าทรัพย์สินสุทธิลดลงในลักษณะดังกล่าวบริษัทจัดการจะดำเนินการดังต่อไปนี้

(1) แจ้งเหตุที่กองทุนหลักมีมูลค่าทรัพย์สินลดลง พร้อมแนวทางการดำเนินการโดยคำนึงถึงประโยชน์ที่ดีที่สุดของผู้ถือหน่วยลงทุนโดยรวม ให้สำนักงานและผู้ถือหน่วยลงทุนทราบภายใน 3 วันทำการนับแต่วันที่ปรากฏเหตุ

(2) ดำเนินการตามแนวทางการดำเนินการตาม (1) ให้แล้วเสร็จภายใน 60 วันนับแต่วันที่ปรากฏเหตุ

(3) รายงานผลการดำเนินการให้สำนักงานทราบภายใน 3 วันทำการนับแต่วันที่ดำเนินการแล้วเสร็จ

(4) เปิดเผยข้อมูลเกี่ยวกับการดำเนินการของกองทุนรวมตาม (1) ต่อผู้ที่สนใจจะลงทุนเพื่อให้ผู้ที่สนใจจะลงทุนรับรู้และเข้าใจเกี่ยวกับสถานะของกองทุนรวม ทั้งนี้ บริษัทจัดการกองทุนจะดำเนินการให้บุคลากรที่เกี่ยวข้องเปิดเผยข้อมูลเกี่ยวกับการดำเนินการดังกล่าวด้วย

ทั้งนี้ ระยะเวลาในการดำเนินการตามข้อ (2) บริษัทจัดการสามารถขอผ่อนผันต่อสำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต.

บริษัทจัดการขอสงวนสิทธิในการเปลี่ยนแปลงประเภทและลักษณะพิเศษของกองทุนรวมในอนาคตให้เป็นกองทุนรวมหน่วยลงทุน (Fund of Funds) หรือกองทุนรวมที่มีการลงทุนโดยตรงในตราสาร และ/หรือหลักทรัพย์ต่างประเทศ หรือสามารถกลับมาเป็นกองทุนรวมฟีดเดอร์ (Feeder Fund) ได้ โดยไม่ทำให้ระดับความเสี่ยงของการลงทุน (risk spectrum) เพิ่มขึ้น ทั้งนี้ ให้เป็นไปตามดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน ซึ่งขึ้นอยู่กับสถานการณ์ตลาด โดยเป็นไปเพื่อประโยชน์สูงสุดของผู้ถือหน่วยลงทุน อนึ่ง บริษัทจัดการจะดำเนินการแจ้งให้ผู้ถือหน่วยลงทุนทราบล่วงหน้าอย่างน้อย 30 วัน ก่อนดำเนินการเปลี่ยนแปลงประเภทกองทุนรวมดังกล่าว โดยจะปิดประกาศ ณ ที่ทำการของบริษัทจัดการ และผู้สนับสนุนการขายหรือรับซื้อคืนหน่วยลงทุน (ถ้ามี) และ/หรือประกาศทาง website ของบริษัทจัดการ

เนื่องจากกองทุนหลักจัดตั้งเป็นกองทุนรวมตราสารทุน ซึ่งกองทุนหลักมีนโยบายลงทุนในตราสารทุนไม่น้อยกว่าร้อยละ 70 ของมูลค่าทรัพย์สินของกองทุน ซึ่งไม่ขัดกับระเบียบของ UCITS อย่างไรก็ดี โดยปกติตามเกณฑ์ไทยที่เกี่ยวข้อง กองทุนรวมตราสารทุนต้องมีการลงทุนในตราสารทุนไม่น้อยกว่าร้อยละ 80 ของ NAV แต่เนื่องจากกองทุนไทยมีลักษณะพิเศษเป็นกองทุน Feeder Fund ซึ่งเน้นลงทุนในหน่วยลงทุนของกองทุนรวมต่างประเทศเพียงกองทุนเดียว (กองทุนหลัก) ประกาศที่ ทน. 87/2558 ได้อนุญาตให้กองทุนไทยสามารถกำหนดประเภทกองทุนตามชื่อหรือนโยบายการลงทุนของกองทุนหลักได้ ซึ่งในกรณีนี้คือกองทุนรวมตราสารทุน โดยบริษัทจัดการได้เปิดเผยความแตกต่างระหว่างเกณฑ์การจัดประเภทกองทุนของต่างประเทศกับของไทยไว้ในหนังสือชี้ชวน ตามที่หนังสือเวียนที่ กลต.นจ.(ว) 3/2560 กำหนดแล้ว

กองทุนหลักมีการจำกัดการไถ่ถอนหน่วยลงทุน กรณีที่ผู้ถือหน่วยลงทุนของกองทุนหลักไถ่ถอนหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุนในวันทำการซื้อขายหน่วยลงทุนใดเกินกว่าร้อยละ 10 ของมูลค่าทรัพย์สินสุทธิ กองทุนหลักอาจใช้ดุลยพินิจเลื่อนการไถ่ถอนหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุนออกไปเป็นระยะเวลาหนึ่ง (ซึ่งจะไม่เกิน 2 วันทำการซื้อขายหน่วยลงทุน) โดยจะพิจารณาเพื่อประโยชน์ที่ดีที่สุดกองทุนหลัก ซึ่งคำสั่งไถ่ถอนหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุนที่ถูกเลื่อนออกไปจะได้รับการจัดสรรก่อนคำสั่งไถ่ถอนหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุนที่เข้ามาใหม่หลักจากช่วงเวลานั้น ดังนั้น ผู้ถือหน่วยลงทุนอาจไม่ได้รับการจัดสรรหน่วยลงทุนและมูลค่าหน่วยลงทุนในวันที่ส่งคำสั่งขายคืนหรือสับเปลี่ยนหน่วยลงทุนนั้น รวมทั้งอาจไม่ได้รับเงินค่าขายคืนภายในระยะเวลาที่กำหนดไว้

ข้อมูลสำคัญของกองทุน Allianz Global Investors Fund - Allianz China A-Shares

ชื่อกองทุนรวมต่างประเทศAllianz Global Investors Fund - Allianz China A-Shares โดยจะลงทุนใน Class PTลักษณะเฉพาะของ Class PT1. เป็น Class ที่เสนอขายให้กับนักลงทุนทั่วไป

ความเสี่ยงของกองทุนหลัก

การลงทุนในประเทศที่เป็นตลาดเกิดใหม่มีความเสี่ยงด้านสภาพคล่อง ความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน และความเสี่ยงจากความผันผวนของราคาหลักทรัพย์ ซึ่งอาจเกิดจากการทำธุรกรรมส่งมอบและชําระราคาหลักทรัพย์ในประเทศที่เป็นตลาดเกิดใหม่ (Emerging Markets) โดยเฉพาะอย่างยิ่ง อาจไม่สามารถส่งมอบหลักทรัพย์ได้ตามธุรกรรมที่ได้ตกลงไว้ นอกจากนี้ ในด้านกฎหมาย ภาษี และข้อบังคับต่างๆ บัญชี การตรวจสอบบัญชี และมาตรฐานการรายงานในประเทศที่เป็นตลาดเกิดใหม่ (Emerging Markets) อาจมีความแตกต่างจากแนวทางปฏิบัติที่เป็นมาตรฐานระหว่างประเทศ ผู้รับฝากทรัพย์สินในประเทศที่เป็นตลาดเกิดใหม่ (Emerging Markets) ก็อาจมีความเสี่ยงเพิ่มขึ้น ซึ่งเป็นผลมาจากวิธีการเก็บรักษาทรัพย์สินที่แตกต่างกัน ซึ่งความเสี่ยงดังกล่าวอาจส่งผลกระทบในเชิงลบต่อกองทุนและผู้ลงทุน

2 ความเสี่ยงจากลงทุนในหุ้น A-Shares (Investing in China A-Shares Risk)

ตลาดหลักทรัพย์ในสาธารณรัฐประชาชนจีน รวมถึงหุ้น A-Shares อาจมีความผันผวน และความไม่แน่นอน (เช่น ความเสี่ยงของการถูกระงับหรือจำกัดการซื้อขายหุ้นหรือการแทรกแซงของรัฐบาล) มากกว่าตลาดในประเทศพัฒนาแล้ว (Developed Countries) และมีอุปสรรคในการทําธุรกรรม ส่งผลให้ราคาหลักทรัพย์อาจมีความผันผวน ซึ่งจะส่งผลต่อราคาของกองทุน

การลงทุนในสาธารณรัฐประชาชนจีนจะมีการตอบสนองต่อการเปลี่ยนแปลงทางเศรษฐกิจ สังคม และนโยบายทางการเมืองในสาธารณรัฐประชาชนจีน ดังนั้น การเติบโตของเงินลงทุนและผลการดำเนินงานจากการลงทุนอาจได้รับผลกระทบดังกล่าว

หากกองทุนหลักไม่ได้ตั้งเงินสํารองหรือสํารองเงินไม่เพียงพอสําหรับภาษีที่ต้องชําระ และในกรณีที่หน่วยงานที่เกี่ยวข้องกับภาษีของสาธารณรัฐประชาชนจีนบังคับให้จัดเก็บภาษี อาจส่งผลต่อมูลค่าทรัพย์สินสุทธิของกองทุนหลักได้

ผู้ลงทุนควรระมัดระวังในเรื่องค่าเงินหยวน (RMB) ซึ่งเป็นสกุลเงินที่ใช้ระบบอัตราแลกเปลี่ยนแบบลอยตัวภายใต้การจัดการที่อ้างอิงสกุลเงินฐาน ในปัจจุบัน ตลาดเงินหยวนที่มีการซื้อขายในสาธารณรัฐประชาชนจีนจะใช้อักษรย่อ “CNY” และตลาดเงินหยวนที่มีการซื้อขายนอกสาธารณรัฐประชาชนจีนจะใช้อักษรย่อ “CHN” ซึ่งการเคลื่อนไหวของค่าเงิน CNY จะถูกควบคุมโดยนโยบายอัตราแลกเปลี่ยนและข้อบังคับของสาธารณรัฐประชาชนจีน และค่าเงิน CNH จะสามารถเคลื่อนไหวได้อย่างเสรี

ทั้งนี้ ภายใต้ระบบอัตราแลกเปลี่ยนค่าเงินหยวน (RMB) ธนาคารกลางจีน (People’s Bank of China: PBOC) จะประกาศอัตราอ้างอิงค่าเงินหยวนรายวัน ซึ่งเป็นอัตราแลกเปลี่ยนอ้างอิงของค่าเงินหยวนต่อสกุลเงินอื่น เช่น ดอลลาร์สหรัฐฯ (USD), ดอลลาร์ฮ่องกง (HKD) ทั้งนี้ การเคลื่อนไหวของค่าเงินหยวน (RMB) จะขึ้นอยู่กับปัจจัยภายนอกด้วย ดังนั้น อัตราแลกเปลี่ยนจึงมีความผันผวนมาก

กองทุนหลักอาจลงทุนในหลักทรัพย์และข้อบังคับการลงทุนจะถูกกำหนดตามเกณฑ์ RQFII ในสาธารณรัฐประชาชนจีน นอกเหนือจากการลงทุนโดยทั่วไปและการลงทุนในหุ้นที่มีความเสี่ยงจากการลงทุนซึ่งรวมถึงความเสี่ยงจากการลงทุนในประเทศที่เป็นตลาดเกิดใหม่ (Emerging Markets Risks) จะมีความเสี่ยงที่สำคัญดังต่อไปนี้

RQFII อยู่ภายใต้ระเบียบข้อบังคับ ซึ่ง Allianz Global Investors Group มีส่วนที่ตรงตามคุณสมบัติตามระเบียบข้อบังคับที่ RQFII กำหนดไว้ และอาจได้รับใบอนุญาตและโควต้า ทั้งนี้ ระเบียบข้อบังคับของ RQFII อาจมีการแก้ไขเป็นบางครั้ง ดังนั้นจึงจะไม่สามารถพยากรณ์ได้ถึงผลกระทบที่จะเกิดขึ้นกับกองทุนหลัก

ผู้ลงทุนควรระมัดระวังว่าอาจมีความไม่แน่นอนที่กองทุนหลักจะสามารถรักษาสถานะ RQFII ได้อย่างต่อเนื่อง และ/หรือจะได้รับการจัดสรรโควต้าในสัดส่วนที่เพียงพอที่จะทำรายการซื้อหรือขายกองทุนหลักทั้งหมดได้ทันเวลาที่มีการเปลี่ยนแปลงระเบียบข้อบังคับของ RQFII ดังนั้น กองทุนหลักอาจไม่สามารถลงทุนโดยตรงในสาธารณรัฐประชาชนจีนได้หรืออาจถูกยกเลิกการลงทุนในตลาดหลักทรัพย์ของสาธารณรัฐประชาชนจีนผ่านโควต้า ซึ่งจะส่งผลระทบต่อผลการดำเนินงานหรือขาดทุนอย่างมีนัยสำคัญได้

โครงการเชื่อมโยงตลาดหุ้นจีนและฮ่องกง (Shanghai-Hong Kong Stock Connect) จะประกอบด้วย Northbound Shanghai Trading Link คือนักลงทุนฮ่องกงและต่างชาติ (รวมถึงกองทุนหลัก) สามารถซื้อขายหุ้น A-Shares ที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์เซี่ยงไฮ้ (Shanghai Stock Exchange: SSE) ผ่านโบรกเกอร์ฮ่องกงหรือบริษัทหลักทรัพย์ที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง (Stock Exchange of Hong Kong: SEHK) และ Southbound Hong Kong Trading Link คือนักลงทุนจีนสามารถซื้อขายหุ้นที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ฮ่องกง (Stock Exchange of Hong Kong: SEHK) ได้

โดยการซื้อขายจะขึ้นอยู่กับกฎและข้อบังคับที่ออกในแต่ละเวลา การซื้อขายภายใต้ Shanghai-Hong Kong Stock Connect จะขึ้นอยู่กับโควต้ารายวัน (Daily Quota) ที่จํากัดมูลค่าการซื้อสุทธิสูงสุดของการซื้อขายข้ามเขตแดนภายใต้ Shanghai-Hong Kong Stock Connect ทุกวัน